《美人鱼第一季》的故事从澳大利亚海滨小镇的三个普通女孩闯入一座神秘洞穴开始，Cleo Sertori是个有点笨拙但内心善良的女孩，Emma Gilbert是聪明又自律的运动健将，Rikki Chadwick则是叛逆爱冒险的假小子，三个人在满月之夜无意间游进那座古老洞穴后，身体发生了奇异变化，只要碰到水就会在十秒内变成美人鱼，头发变长，鱼尾从双腿间翻出，连衣服都会被替换成闪亮的鱼鳞装。更离谱的是她们各自获得了控制水的能力，Emma能让水结冰，Rikki能让水沸腾蒸发，Cleo能让水成形移动，听起来很酷可实际上麻烦得要命，因为她们住在海边小镇，下雨要躲，洗澡要掐表，连喝口水都得用吸管小心翼翼，稍有不慎就会在众目睽睽之下变身，被送去海洋馆或者变成科学研究的实验品。三个人只能互相掩护，在学校游泳池边假装怕水，在海滩上找各种借口不下海，Cleo的闺蜜Lewis McCartney是唯一知道秘密的男生，他一边帮她们研究变身的科学原理，一边替她们打掩护，经常被Rikki嫌弃多管闲事，又总在关键时刻派上用场。与此同时，小镇上的富家子弟Zane Bennett是Emma的死对头，他为了拍视频证明美人鱼存在，在湖里到处装摄像头，差点让Cleo的秘密曝光，而Emma的弟弟Elliot则对一切神秘现象充满好奇，整天拿着相机到处拍，让三个女孩防不胜防。第一季的核心矛盾不只是藏秘密，还有她们必须弄清楚为什么会变成美人鱼，还要找出有没有办法恢复正常，Lewis发现洞穴里的月池和满月之间有着某种联系，三个人每次满月前后能力都会失控，洗澡的时候水龙头会突然结冰，上课的时候水杯会自己沸腾，简直像三个行走的自然灾害。第一季结尾，Cleo不小心在Zane面前变身，秘密面临彻底暴露的危机，Emma和Rikki拼命补救，Lewis则从月池的岩石样本里发现了惊人的成分，暗示这不仅仅是超能力，而是一种被诅咒的宿命。《美人鱼第一季》用满月、洞穴、控水能力和隐藏秘密把青春期女孩的烦恼放大成一场奇幻冒险，主角名称包括Emma Gilbert、Cleo Sertori、Rikki Chadwick、Lewis McCartney、Zane Bennett、Elliot Gilbert、Kim Sertori、Don Sertori、Miriam Kent和Byron，而《美人鱼第一季》最有趣的地方就是它让你看着三个女孩在变身和藏秘密之间手忙脚乱，上一秒还在为舞会挑裙子，下一秒就因为碰到喷泉被冲进下水道，也让观众明白，真正的友谊不是永远不出错，而是你变身的时候有人替你挡在前面，说她是被水泼到了仅此而已。